基金定投和配置的区别在哪?

admin 38 0

昨天有读者提到一次性买入二级债基,实现年化百分之7的收益率。

 

这是可以达到的目标。

 

投资分为多种,定投和配置。配置是一次性购买各类基金,定投是每月或者每周买入基金。

 

两种方式分别适合不同的行情和不同类型的资金。

 

1、定投和配置适合不同的行情

 

定投适合单边下行的行情,因为预期市场是不断下跌的,所以在不断下跌的过程中分批加仓可以让自己的成本单价降低,A股市场跌多涨少,是非常适合定投的。

 

配置适合单边上行行情,比如从底部区域的主升浪。2019年初到现在已经连续两年半牛市,如果在2019年1月份底部区域配置基金肯定比定投收益率高。

 

不同的行情适合不同的投资方式。

 

至于如何判断市场底部,严格参照全市场估值数据,当估值底位就是市场底部。

 

A股市场还有个规律:连续上涨2到3年基本是阶段顶部,连续下跌2到3年是阶段底部。

 

2、定投和配置适合不同的资金

 

投资者都会有存款,不然也不会来进行投资,同时也有每月固定的现金流。

 

账户既有的存款是存量资金,每月固定的现金流是增量资金。

 

存量资金可以配置,任何时候都可以,比如咱们的安心组合就是一个配置型组合,当前可以一键购买。

 

这是不分实际的,注意仓位配对和期限匹配。如果投资者手中的资金是5年不用的,尽量投出去,只要不再市场高位上过多的股权仓位,同时进行分散配置,风险是能够控制住的。

 

那么定投适合增量资金,因为每月都有结余,所以每月尽可能的去买入当下最优质的资产。

 

3、定投的弊端

任何投资模式都有其优势和弊端。

 

定投的弊端不在于时间成本,而在于资金利用率。

 

比如你有100万投资资金,每期计划投资5000元,如果刚定投两期,基金就涨起来,即使收益率50%,那么整体账户收益率也只有0.5%,还有99万资金没有利用到,这就是定投的弊端。

 

一次性建立底仓就是配置,在市场高位可以逐步定投将仓位打起来,大跌总会到来,经济危机会踏着相同的韵脚来到资本市场,只要有耐心,定投可以逐步积累到合适的仓位。

 

而在市场低位,一次性配置好优质基金,然后卧倒,增量资金每月开启定投,这样会大大提升资金利用率。

 

提一个思考题:假如目前你有10万资金,当下市场让你一次购买两只基金,含货币基金,你怎么购买。相信读者会有各种不同的答案,这不同的答案体现了不同的投资水平,也体现了不同投资者不同的承受能力。

 

说说大家的答案,然后明后天我来公布我的答案,投资没有标准答案,只有最适合自己的。

免责声明:文中涉及标的非投资建议,基金有风险,投资需谨慎。

  • 站长公众号
  • 汇财定投
  • weinxin

发表评论 (已有0条评论)

还木有评论哦,快来抢沙发吧~